SpaceX, la société aérospatiale d’Elon Musk, prépare son introduction en Bourse en s’appuyant sur quatre grandes banques d’affaires américaines. Bank of America, Goldman Sachs, JPMorgan Chase et Morgan Stanley ont été sélectionnées pour accompagner ce projet d’envergure. Ces institutions financières ont récemment participé à des réunions avec la direction de SpaceX afin de structurer cette opération majeure.
Cette opération s’annonce comme la plus importante introduction en Bourse de tous les temps. SpaceX envisage de lever environ 30 milliards de dollars, dépassant ainsi le record établi par Saudi Aramco qui avait collecté 29 milliards en 2019. D’autres établissements financiers pourraient rejoindre ce consortium de banquiers, bien qu’aucune décision finale n’ait été arrêtée à ce stade.
Le calendrier prévu vise une cotation entre mi et fin 2026, avec une possible révision en 2027 selon les conditions de marché. La valorisation escomptée se situerait autour de 1.500 milliards de dollars, bien que ce montant reste inférieur au record détenu par le géant saoudien. En décembre récemment, SpaceX a conduit un placement d’actions valorisant l’entreprise à 800 milliards de dollars, soit le double du tour de table précédent réalisé cinq mois plus tôt.
Starlink, le service d’internet par satellite de SpaceX, constitue le moteur principal de la croissance. Le groupe anticipe un chiffre d’affaires de 15 milliards de dollars actuellement, pouvant atteindre 22 à 24 milliards en 2026, avec Starlink générant la majorité de ces revenus. Les fonds levés lors de l’introduction serviront notamment à développer des centres de données spatiaux et acquérir les puces nécessaires.
SpaceX rejoindrait un mouvement plus large d’introductions en Bourse majeures prévues pour 2026. OpenAI et Anthropic, deux entreprises clés en intelligence artificielle, sont également identifiées comme candidates à ces méga-opérations boursières. Ces trois sociétés pourraient collecter davantage que l’ensemble des introductions américaines prévues pour 2025, marquant une année exceptionnelle pour le marché des capitaux.
